中國電子商務(wù)研究中心(100EC.CN)的監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，2014年我國P2P行業(yè)成交總額增長到2500億，在前一年1058億的基礎(chǔ)上猛翻2倍不止，且在銀行降息的利好條件下，預(yù)計短期內(nèi)這股擴張的勢頭還將持續(xù)下去。

互聯(lián)網(wǎng)金融火熱背后，眾多迷像亟待破解：

企業(yè)是做平臺還是做業(yè)務(wù)?移動+場景的組合拳如何打?垂直細(xì)分領(lǐng)域如何深耕?人才、風(fēng)控、營銷的軟肋如何克服?資本和創(chuàng)業(yè)者相互選擇的標(biāo)準(zhǔn)有哪些?

5月7日，在玖富互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)業(yè)大賽啟動會上，玖富、玖富悟空理財、以及玖富外部孵化的呼哧旅行，和來自高盛高華等投資方的代表一起就這些問題進行了深入探討。

趨勢：業(yè)務(wù)與平臺邊界弱化，移動+場景成為爭奪要點

“業(yè)務(wù)只是市場的切入點，不代表企業(yè)的最終歸宿。”玖富創(chuàng)始人兼CEO孫雷認(rèn)為，在成功打造Wecash閃銀、悟空理財?shù)纫苿踊ヂ?lián)網(wǎng)金融品牌，實現(xiàn)用戶快速增長后，玖富不滿足于只做業(yè)務(wù)，于是發(fā)布了“Link+Plus”戰(zhàn)略，打算轉(zhuǎn)型成“理財、消費”一站式移動金融服務(wù)平臺。

而國內(nèi)一些大公司如騰訊、百度、58同城等，則憑借平臺和流量優(yōu)勢開始涉足具體的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)。例如，百度百發(fā)采取了流量導(dǎo)入模式;騰訊在微信端開展了P2P和基金理財;58同城的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展戰(zhàn)略則在上周正式對外發(fā)布。

當(dāng)業(yè)務(wù)發(fā)展到一定階段，業(yè)務(wù)和平臺的邊界會模糊，關(guān)鍵是要保持自己的核心競爭力。拿玖富來說，其核心競爭力主要有兩方面：第一，在線的風(fēng)險控制，識別優(yōu)質(zhì)資產(chǎn);第二，在線的資金匹配。只要牢牢抓住這兩點，作為平臺不管開放多少接口，都不會對現(xiàn)有業(yè)務(wù)構(gòu)成威脅。

無論平臺和業(yè)務(wù)如何切換，最終的落腳點都在用戶身上,一切圍繞用戶需求來定。隨著智能手機在消費生活中的常態(tài)化，移動端對比PC端和傳統(tǒng)金融，效率更高，成本更低，人氣更旺，互聯(lián)網(wǎng)金融未來也將在移動端和與消費者息息相關(guān)的場景上展開爭奪。而金融場景中，支付和消費分期是最容易線下場景化的，這兩者和人們的日常生活密切相關(guān)，支付寶錢包、分期GO、京東白條、螞蟻花唄等產(chǎn)品都是主打這兩點訴求。

機會：挖掘垂直行業(yè)，深耕細(xì)分領(lǐng)域

在互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)，很難出現(xiàn)像BAT一樣的寡頭壟斷。相反，在該行業(yè)的垂直細(xì)分領(lǐng)域，一些有特點的公司比較容易脫穎而出，找到這些特點并加以發(fā)揮就是創(chuàng)業(yè)者的機會。

比如美容美甲大家都很熟悉，但是具體哪家好也不確定，而河貍家卻能被大家牢記。這就是所謂的跨界，所有創(chuàng)新都能在現(xiàn)實中找到原型和影子，成功者和失敗者的差別在于前者用全新的思維、方法和手段去改變用戶體驗，從而做出一個滿足用戶的產(chǎn)品。

創(chuàng)業(yè)者應(yīng)該從細(xì)分市場考慮創(chuàng)新點，平臺型企業(yè)通常都注重打造完整的生態(tài)產(chǎn)業(yè)鏈，無暇在細(xì)分領(lǐng)域上做深挖，這就留給創(chuàng)業(yè)者很大的空間。

比如征信，比拼的是大數(shù)據(jù)，對大數(shù)據(jù)的挖掘可以通過很多層面進行，玖富Wecash閃銀是通過社交數(shù)據(jù)來做征信，也有企業(yè)專做支付寶流水的征信，有的公司專注爬蟲技術(shù)，通過看你瀏覽網(wǎng)站的過程中有沒有不良嗜好來判斷是否授信，也是一種創(chuàng)新征信的方式。

央行于2013年擬開放個人征信業(yè)務(wù)，騰訊、阿里、平安都備了案，但具體怎么用還沒有人給出一個有效的辦法，對創(chuàng)業(yè)者來說，這就是空白點。

瓶頸：人才難請，風(fēng)控難做，營銷難推

“創(chuàng)業(yè)熱”導(dǎo)致人才價格大漲，而互聯(lián)網(wǎng)金融對人才的要求更高。比如，前端人員需要具備金融從業(yè)者的專業(yè)背景、業(yè)務(wù)能力和抗壓力，后端人員需要具備互聯(lián)網(wǎng)人員的技術(shù)水平，以及數(shù)據(jù)的挖掘、分析和歸納能力。

對于初創(chuàng)企業(yè)來說，招不到合適的人，導(dǎo)致創(chuàng)業(yè)成本增加，發(fā)展遇到瓶頸;與此同時巨頭們掌握了行業(yè)格局，反過來提高了創(chuàng)業(yè)的門檻。

人才問題的關(guān)鍵在于風(fēng)控人才的缺失。大部分互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)業(yè)者不是沒有風(fēng)控意識，而是缺乏風(fēng)控手段。在行業(yè)野蠻生長的大環(huán)境下，創(chuàng)業(yè)者大多選擇犧牲風(fēng)控來 換取業(yè)務(wù)量的擴張，而一旦發(fā)生壞賬，破壞力往往呈指數(shù)級增長，造成難以挽救的局面。玖富在很早就意識到這一點，近幾年也在陸續(xù)引進行業(yè)經(jīng)驗豐富的海外金融人才。尤其是今年新加盟的玖富首席風(fēng)控官穆遠(yuǎn)，在風(fēng)險投資和分析咨詢方面有非常豐富的經(jīng)驗。

此外，營銷也是大多數(shù)創(chuàng)業(yè)者不擅長的。過去，企業(yè)要做推廣可能首先想到的是百度競價，但成本太高，創(chuàng)業(yè)公司花不起這個錢。媒體對互聯(lián)網(wǎng)金融的負(fù)面報道影響了不少潛在用戶群體，創(chuàng)業(yè)公司憑一己之力 又不能瞬間打造出一個過硬的品牌，難以取得資本和大眾的信任，找不到種子用戶，也就無法完成資本的原始積累。

專注旅游消費分期的、玖富 外部孵化的優(yōu)質(zhì)項目呼哧旅行在成立初期就遇到過這樣的麻煩，一開始團隊人手不足，公司也沒有一套有效的風(fēng)控體系，沒有支付公司愿意承接，認(rèn)為存在企業(yè)詐騙 和跑路的風(fēng)險。困境中，創(chuàng)始人決定借助外部力量突圍，于是找到玖富，憑借后者提供的風(fēng)控、營銷等支持，打通了整條業(yè)務(wù)線。

創(chuàng)新企業(yè)借助平臺力量突破自身局限的例子還有很多。在一個行業(yè)里，已經(jīng)成長起來的企業(yè)發(fā)揮自身優(yōu)勢搭建平臺，創(chuàng)業(yè)者可以從那里獲得資金、技術(shù)、經(jīng)驗等一系列的支持，很大程度上能夠解決起步階段的燃眉之急。

融資：投資人看重商業(yè)模式和團隊，創(chuàng)業(yè)者趨向理智化

在眾多互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)業(yè)者中，投資人主要通過三個維度來篩選投資項目：商業(yè)模式、核心團隊、資本結(jié)構(gòu)。其中商業(yè)模式和團隊尤為重要。

商業(yè)模式包括兩個方面，一方面找準(zhǔn)切入點，從滿足人們?nèi)粘５慕鹑谛枨蟪霭l(fā)，去挖掘一個細(xì)分市場，比如專門做中小企業(yè)，專門做支付，或者做理財；另一方面 需要抓住消費者痛點，企業(yè)要生存下來必須有市場，這個市場從哪里產(chǎn)生?關(guān)鍵在于能不能在不同的消費場景里為用戶解決相應(yīng)的問題。

投資人關(guān)心的另一個要素是團隊，尤其是在天使或者種子階段。初期團隊是不是團結(jié)，是否有完整的技能組合等等。一般來講，4個CXO是關(guān)鍵：

CEO一定要強，這是毋庸置疑的；CTO的職責(zé)是用互聯(lián)網(wǎng)手段去獲取客戶，通過技術(shù)反映商業(yè)模式；CMO就是首席市場官，他必須善于抓住用戶的心態(tài)，畢竟到最后企業(yè)的估值實際上是按照有多少顧客，或者說有多少能賺錢的客戶來衡量的；COO負(fù)責(zé)融資，要能夠搞定投資者。

資本結(jié)構(gòu)也很重要，創(chuàng)業(yè)公司成長的路上，會經(jīng)歷從天使輪到A、B、C各輪的融資，需要充分考慮自身的資本結(jié)構(gòu)，包括未來是走并購還是上市，在哪兒上市，選擇哪個模塊，新三板還是創(chuàng)業(yè)板，這些都要提前考慮清楚。

在雙向選擇的大背景下，隨著創(chuàng)業(yè)者更加理智和個性化，他們對投資機構(gòu)的選擇會從知名度往實用性上傾斜。從前創(chuàng)業(yè)者偏好于尋求大公司、高知名度的企業(yè)進行 融資，現(xiàn)在他們更多考慮的是“雙方是否真正談得來(是否認(rèn)同我的模式或理念)”，“對我有沒有實際幫助(是否能夠給予戰(zhàn)略、市場、產(chǎn)品等方面的支持)”等 等。

結(jié)尾：目前，我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展態(tài)勢喜人，資料顯示，一季度國內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)金融市場整體規(guī)模超過10萬億元，預(yù)計2015年全國的互聯(lián) 網(wǎng)金融用戶將達到4.89億，針對如此龐大的市場，高盛高華董事總經(jīng)理馬寧先生給創(chuàng)業(yè)者的建議是，“互聯(lián)網(wǎng)金融是一個大風(fēng)口，盡量在這個風(fēng)口里找到一個離風(fēng)最近的地方，或者風(fēng)力最大的地方?！?/span>

來源：hc360